Szanowni Państwo!

Sprawne łączenie, podział i wykupy spółek wymaga interdyscyplinarnego podejścia i praktycznego ujęcia. Prawidłowo przeprowadzona transformacja przedsiębiorstwa, czy dopięta transakcja może znacząco wpłynąć na:

• Uzyskanie korzyści z dużej skali działania,
• Dostęp do nowych rynków zbytu,
• Wzrost efektywności działań, dzięki wykorzystaniu naprawdę dobrych i sprawdzonych produktów, przejętych marek i procesów,
• Stabilność otoczenie organizacyjnego, przyczyniając się do większej odporności na wstrząsy wynikające z załamania się sytuacji w określonym segmencie rynku.

Zapraszamy do udziału w szkoleniu, które stanowi kompleksowe i praktyczne wsparcie dla Państwa wiedzy w zakresie najbardziej strategicznych elementów prawno-finansowych fuzji, przejęć, przekształceń, podziałów i wykupów spółek. Na szkoleniu zostaną przytoczone liczne przykłady z praktyki polskich spółek, wyjaśniające m.in.:

• Skutki prawne i finansowe przejęć i połączeń
• Istotę due diligence – jako instrumentu identyfikacji i oceny ryzyka podczas przejęć i połączeń
• W jaki sposób przygotować umowę przejęcia w Polsce jak i zagranicą
• Wzajemne relacje pomiędzy zarządem a wspólnikami w trakcie reorganizacji przedsiębiorstwa
• Specyfikę połączeń transgranicznych, ze szczególnym uwzględnieniem tworzenia umów przy tego rodzaju połączeniach
• Jak dokonać oceny ekonomicznej fuzji i przejęć
• W jaki sposób wyceniać wartości w procesach fuzji i przejęć
• Stosowanie kredytów i innych instrumentów finansowania w wykupie przedsiębiorstwa
• Jak dokonać wyceny łączących się przedsiębiorstw pochodzących z różnych branż
• Nowoczesne metody obrony przed wrogim przejęciem

 DZIEŃ I 

PRAWNE UJĘCIE POŁĄCZEŃ I PRZEJĘĆ SPÓŁEK

TRANSAKCJE M&A – POŁĄCZENIA I PRZEJĘCIA SPÓŁEK

• Strategiczne interesy nabywcy a motywy sprzedawcy
• Jakie są skutki przejęć i połączeń dla wspólników, wierzycieli, pracowników?
• Jaki rodzaj spółek może być spółką przejmującą a jaki nie?
• Nabycie przyjazne a wrogie
• Jakie są regulacje w zakresie ochrony konkurencji przy połączeniach i przejęciach spółek?
• Skutki prawne połączeń i przejęć

Case study: jaki rodzaj spółek może być spółką przejmującą, a jaki nie?

PRZEJĘCIA SPÓŁEK W PRAKTYCZNYM UJĘCIU

• Due diligence – instrument identyfikacji i kwantyfikacji ryzyka i zagrożenia podczas przejęć (i połączeń)
• Jak napisać umowę o przejęciu spółki:  w Polsce, zagranicą
• Dyrektywy parlamentu europejskiego
• Dokumentacja związana ze zmianą formy prawnej przedsiębiorstwa

Case study: w jaki sposób przekształcić spółkę z o.o. w spółkę komandytową?

ŁĄCZENIE SIĘ SPÓŁEK W POLSCE

• Jak tworzyć sprawozdanie uzasadniające połączenie?
• Procedura tworzenia i zawartość wniosku o ogłoszeniu połączenia spółek
• Regulacje KSH w zakresie planu łączenia
• Zarząd, wspólnicy, przedstawiciele pracowników – wzajemne relacje w trakcie łączenia

ŁĄCZENIE SIĘ SPÓŁEK KAPITAŁOWYCH

• Jak stworzyć plan połączenia oraz obowiązki kontrolne dokumentów związanych z łączeniem się spółek
• Uproszczone łączenie dozwolone przepisami KSH - kiedy można je zastosować, zalety
• Odpowiedzialność władz spółek za zobowiązania w procesie łączenia

ŁĄCZENIE Z UDZIAŁEM SPÓŁEK OSOBOWYCH

• Procedura korporacyjna, dobre praktyki
• Obowiązek badania planu połączenia przez biegłego a odstępstwa

Case study: Połączenie przez zawiązanie nowej spółki

TRANSGRANICZNE ŁĄCZENIE SIĘ SPÓŁEK KAPITAŁOWYCH

PODZIAŁ SPÓŁEK

• Sposoby podziału spółek  w Polsce
• Plan podziału - jak go stworzyć
• Prawo kontroli wspólników w dokumentację
• Odpowiedzialność  za zobowiązania spółek w procesie podziału

DZIEŃ II 

FUZJE I PRZEJĘCIA SPÓŁEK W UJĘCIU FINANSOWYM

FUZJE I PRZEJĘCIA – ZARZĄDZANIE PROCESEM

• Proces fuzji i przejęć
  
• Przyczyny i cele fuzji i przejęć
  
• Kandydat do przejęcia, który będzie generował zyski – praktyczne due diligence
  
• Jakie są warunki efektywności transakcji?
• Case study: ocena ekonomiczna

WYCENA WARTOŚCI W PROCESACH FUZJI I PRZEJĘCIACH

• Metody i podejścia do wyceny wartości
  
• Wycenianie wartości materialnych i niematerialnych w procesach M&A
  
• Jak analizować opłacalność nabycia przedsiębiorstwa?
• Case study: wycena wartości

WYKORZYSTANIE KREDYTÓW I INNYCH INSTRUMENTÓW FINANSOWYCH W WYKUPIE PRZEDSIĘBIORSTW

• W jaki sposób sfinansować nabycie?
  
• Fuzje finansowane ze środków własnych a przejęcie i łączenia finansowane ze środków obcych

WPŁYW PROCESU KONSOLIDACYJNEGO NA WARTOŚĆ SPÓŁKI PRZEJMOWANEJ I PRZEJMUJĄCEJ

• Dlaczego wartość dla akcjonariuszy jest niszczona w procesach?
  
• Jak zwiększyć efektywność działania spółki poprzez konsolidację?
• Case study: pozyskanie inwestora finansowego

PRZEJĘCIA FIRM W TRUDNEJ SYTUACJI EKONOMICZNEJ – FUZJE I PRZEJĘCIA W KRYZYSIE

• Przyczyny trudności finansowych
  
• Specyfika oceny i wyceny
  
• Atrakcyjność transakcji - czy warto?

EKONOMICZNA ANALIZA PROCESÓW I METOD PODZIAŁU SPÓŁEK

NOWOCZESNE METODY OBRONY PRZED WROGIM PRZEJĘCIEM

*Wszelkie prawa zastrzeżone. Kopiowanie, powielanie i wykorzystywanie części lub całości informacji, programów konferencji, kursów i seminariów zawartych w ofercie Langas Group w formie elektronicznej lub jakiejkolwiek innej bez zgody autora zabronione

Podczas szkolenia stosowane są mini-wykłady, analizy przypadków, dyskusje, ćwiczenia, które mają zarówno rozbudować wiedzę w danych obszarach, jak i poprawić umiejętności praktycznego zastosowania.

dr Marcin Lewandowski

Doradca finansowy, doktor nauk ekonomicznych Prezes Zarządu Antares Corporate Finance Sp. z o.o, Członek i Założyciel Polskiego Stowarzyszenia Biegłych w Dziedzinie Wycen Przedsiębiorstw (PSBWP) W latach 2000-2001 menedżer w BRE Corporate Finance, gdzie realizował projekty z zakresu prywatyzacji, poszukiwania kapitału, wycen wartości, restrukturyzacji kapitałowej oraz analiz przedinwestycyjnych. W okresie 1994-2000 pracował w firmie F5 Konsulting w Poznaniu Uczestniczył w projektach związanych z opracowywaniem strategii rozwojowej spółek, analizami strategicznymi i prywatyzacją, dezinwestycjami, sprzedażą spółek, analizą przedsięwzięć inwestycyjnych, analizami typu due diligence oraz wycenami wartości dla celów przejęć (firmy w sektorze budowlanym) oraz restrukturyzacją grup kapitałowych Autor wielu książek i publikacji

Anna Adamczyk (Drab)

• Prawnik, Absolwentka Wydziału Prawa i Administracji Uniwersytetu Warszawskiego oraz studiów Prawa Amerykańskiego we współpracy z uniwersytetem na Florydzie
• Obecnie pracuje w jednej z renomowanych kancelarii prawnych w Warszawie w Departamencie korporacyjnym, doświadczenie zawodowe zdobywała pracując jako prawnik w warszawskich kancelariach prawnych
• Specjalizuje się w transakcjach handlowych krajowych i zagranicznych oraz w prawie spółek, transakcjach łączenia i przejęcia spółek. Posiada doświadczenie w obsłudze prawnej firm
• Świadczy doradztwo prawne oraz kieruje transakcjami na rynku niepublicznym (private equity)
• Posiada rozległą wiedzę na temat tworzenia i zarządzania projektami skierowanymi na optymalizację podatkową w oparciu o struktury typu off-shore

dr Radosław L. Kwaśnicki

Radca prawny; doktor nauk prawnych; Partner Zarządzający w Kancelarii KWAŚNICKI, WRÓBEL & Partnerzy (www.rkkw.pl); Specjalista w zakresie prawa korporacyjnego, w tym przyjaznych i wrogich przejęć spółek (a także obrony przed wrogimi przejęciami), często angażuje się w rozwiązywanie sporów pomiędzy wspólnikami (akcjonariuszami) a także staje na czele projektów akwizycyjnych oraz restrukturyzacyjnych; arbiter krajowy i międzynarodowy (m.in. Prezes Stałego Sądu Polubownego przy Okręgowej Izbie Radców Prawnych w Warszawie, Arbiter Sądu Arbitrażowego przy Krajowej Izbie Gospodarczej, arbiter Sądu Arbitrażowego przy Polskiej Konfederacji Pracodawców Prywatnych Lewiatan, Arbiter Międzynarodowego Sądu Arbitrażowego przy Międzynarodowej Izbie Przemysłowej (ICC) w Paryżu) Posiada duże doświadczenie w bezpośrednim nadzorze nad spółkami, w szczególności zasiadał w wielu radach nadzorczych spółek kapitałowych (którym także przewodniczył); Redaktor oraz główny autor praktycznego podręcznika „Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością” (C.H. Beck, Warszawa 2005 r.); współautor komentarza do prawa bankowego pod. red. F. Zolla (Zakamycze, Kraków 2005 r.); autor monografii pt. „Swoboda w kształtowaniu treści umów i statutów spółek kapitałowych” (C.H. Beck, Warszawa 2010 r.); Redaktor naukowy oraz współautor praktycznego podręcznika „Orzecznictwo Sądu Najwyższego w sprawach z zakresu prawa spółek handlowych 2006 - 2009” (OIRP, Warszawa 2010 r.); autor ponad trzystu publikacji poświęconych praktycznym aspektom prawa gospodarczego m.in. w czasopismach „Prawo Bankowe”, „Gazeta Prawna”, „Rzeczpospolita”, „Puls Biznesu”.

zgłoszenie do 16.01.2011 - 1870 PLN
zgłoszenie od 17.01.2011 - 2070 PLN

Cena zawiera:

• Uczestnictwo w szkoleniu
• Materiały
  
• Certyfikat
  
• Obiady, poczęstunek podczas przerw